ثروتمند شدن از سهام: ریاضیات سرمایه گذاری طولانی مدت

جوشوا کنون متخصص سرمایه گذاری ، دارایی و بازارها و برنامه ریزی بازنشستگی است. وی مدیر عامل و بنیانگذار Kennon-Green & Co. ، یک شرکت مدیریت دارایی است.

چارلز یک متخصص و مربی بازار سرمایه در سطح ملی با بیش از 30 سال تجربه در زمینه توسعه برنامه های آموزشی عمیق برای رشد متخصصان مالی است. چارلز در تعدادی از موسسات از جمله گلدمن ساکس ، مورگان استنلی ، اجتماعی ژنرال و بسیاری دیگر تدریس کرده است.

Justin Paget / Getty Images

یکی از موارد عالی در مورد سرمایه گذاری این است که فقط یک خرید عالی را که برای مدت طولانی برگزار می شود ، برای تغییر آینده خانواده خود می گیرد. ثروت های بزرگ ناشی از دهه های نگه داشتن سهام در بنگاه هایی است که درآمد خود را ایجاد می کنند که همیشه در حال رشد هستند. برخی از این رویکرد به عنوان "سرمایه گذاری مانند تجارت" یاد می کنند.

استراتژی اساسی برای ثروتمند شدن از سهام ، انتخاب یک شرکت سودآور و سپس سرمایه گذاری های خود برای طولانی مدت است. این نوع سرمایه گذاری منفعل این پتانسیل را دارد که شما را واقعاً ثروتمند کند.

ثروتمند شدن به معنای سرمایه گذاری طولانی مدت است

سرمایه گذاری خرید و نگهداری راهی آسان برای جمع آوری ثروت از سهام است. راز قدرت ترکیب است.

هنگامی که بازده کل سود خود را از سود سرمایه و سود سهام دریافت می کنید ، مزایا را مشاهده خواهید کرد. با گذشت زمان ، سرمایه گذاری شما پیچیده خواهد شد ، اما واقعیت واقعی یک برنامه خرید و نگهداری این است که می تواند در برابر برخی از اشتباهات مقاومت کند. یک نمونه کارها به خوبی ساخته شده می تواند در حالی که هنوز بازده خوبی را به همراه دارد ، در برابر دوزهای بزرگی از شکست بایستد.

قدرت یک سرمایه گذاری خوب

تصور کنید که این 13 مارس 1986 است ، تاریخی که شرکتی با نام مایکروسافت ارائه می دهد ، پیشنهاد عمومی اولیه خود را (IPO) داشته است. بسیاری از اتومبیل ها در آن سال حدود 10،000 دلار خرده فروشی می کردند. اما اگر به جای خرید ماشین ، سهام خود را در مایکروسافت خریداری کرده اید ، چه می کنید؟این سرمایه گذاری تا سال 2021 بیش از 25. 8 میلیون دلار ارزش دارد.

قدرت یک سرمایه گذاری خوب این است که قادر به زنده ماندن بسیاری از بلایا و اشتباهات است. بیایید دوباره به 1986 برگردیم. فرض کنید که شما آن 10،000 دلار را در 10 سهام مختلف با قیمت 1000 دلار قرار داده اید که فقط یکی از آنها مایکروسافت بود.

حال فرض کنید که شما به نوعی توانستید بدترین نمونه کارها را تا کنون بسازید. نه از 10 هلدینگ شما روز بعد از به دست آوردن آنها ورشکسته شد. چگونه می توانستید فرار کنید؟

شما 10،000 دلار سرمایه گذاری کرده اید و بلافاصله 9000 دلار از دست داده اید - 90 ٪ از سرمایه گذاری شما از بین رفته است ، اما شما هنوز هم در کل عالی عمل کردید. شما به لطف آن سهام مایکروسافت که در سال 1986 خریداری کرده اید ، در سال 2021 با 2. 58 میلیون دلار نشسته اید. و این حتی شامل سود سهام نقدی شما نیست.

جلوگیری از ریسک پاک کردن مهم است. چیزهایی که از نظر تاریخی به خوبی کار می کنند ، وقتی می توانید در رکودها ، افسردگی ها و بحران های نقدینگی آویزان شوید و زنده بمانید.

نگه داشتن کلید است

بسیاری از مردم برای این سه دهه سهام مایکروسافت خود را نگه نمی داشتند. آنها پس از دو برابر شدن یا سه برابر پول خود وثیقه می کردند. آنها در صورت گیر کردن آن ، دستاوردهای بزرگی را که می توانستند بدست آورند ، از دست می دادند.

امور مالی رفتاری مطالعه رفتار سرمایه گذار است. این نشان می دهد که مردم تمایل به اشتباهات بسیار انسانی دارند و آنها را تکرار می کنند. آنها همیشه منطقی عمل نمی کنند. نادیده گرفتن نوسانات کوتاه مدت در قیمت دشوار است. به همین دلیل صندوق های فهرست بسیار مفید هستند. سقوط یا ظهور یک شرکت وقتی به عنوان یک شاخص به طور کلی نگاه می کنید آشکار نیست و این می تواند به شما کمک کند از عمل بر روی احساسات یا ترس خودداری کنید.

Berkshire Hathaway طی سالها شاهد سقوط سهام خود چند بار بود ، اما سهام آن از این فاصله بالا رفته است زیرا درآمد خالص و ارزش کتاب در حال افزایش است. سهام در سال 2021 بیش از 425،000 دلار است.

سرمایه گذاری طولانی مدت جاده ای پر پیچ و خم است و می تواند درد زیادی به همراه داشته باشد. بسیاری از دارندگان پس از دیدن حساب کارگزاری خود می فروشند. آنها اصول حسابداری پذیرفته شده (GAAP) یا ماهیت سرمایه گذاری سهام را درک نمی کنند. آنها نه تنها کم فروش می کنند ، بلکه پس از سقوط از دست می روند.

یک مثال: سرمایه گذاری 10،000 دلار در سال 1986

چه می شود اگر کسی خوش شانس یا ماهر نبود که بتواند مایکروسافت را مشاهده کند؟خبر خوب این است که مشاغل عالی ، به ویژه مشاغل کسل کننده ، می توانند سرمایه گذاری های خوبی باشند. همه آنها لازم نیست که مایکروسافت باشند تا ارزش شما را داشته باشند.

بیایید به همان روز در سال 1986 برگردیم. فرض کنید به جای خرید مایکروسافت ، تصمیم گرفتید که 10،000 دلار سبد خود را به دو شمع تقسیم کنید.

از یک شمع ، به ارزش 5000 دلار ، شما سهام پنج تراشه آبی آبی را در ایالات متحده انتخاب می کنید. آنها شرکتی هستند که همه می دانند. آنها ترازنامه قوی و صورتهای درآمد دارند. آنها مدتهاست که بخشی از این فهرست هستند ، آنها نام خانوادگی هستند ، ده ها سال است که در تجارت بوده اند و سود سهام را پرداخت می کنند.

شما یک لیست تصادفی را بر اساس عزیزان روز انتخاب می کنید: شرکت مک دونالد ، جانسون و جانسون ، هرشی ، کوکاکولا و کلروکس.

شما از شمع دیگر ، همچنین به ارزش 5000 دلار ، برای حدس زدن در مورد سهام پنی پرخطر استفاده می کنید. شما خودتان اینها را انتخاب می کنید. شما فکر می کنید آنها پتانسیل پرداخت زیادی دارند. شما فوراً آن 5000 دلار را از دست می دهید.

شما از روز اول با از دست دادن 50 ٪ افتضاح مدیر نشسته اید. شما به اصطلاح "سهام مادربزرگ" مانده اید. چگونه کرایه کردید؟آیا این نامهای کسل کننده که نوید کمبود جذابیت جنسی یا اخبار خبری شبانه را می دهد شما را ناامید کرده است؟به ندرت!نمودار زیر بازده کل سرمایه گذاری شما از 1986 تا 2014 را نشان می دهد.

• 1000 دلار شما در هرشی به 24،525. 92 دلار افزایش یافت که از این تعداد 20،427. 75 دلار سهام و 4،098. 17 دلار سود سهام نقدی بود.
• 1000 دلار شما در Coca-Cola به 25،562. 42 دلار افزایش یافت که از این تعداد 19،574. 04 دلار سهام و 5،988. 38 دلار سود سهام نقدی بود.
• 1000 دلار کلروکس شما به 20،668. 60 دلار افزایش یافت که از این تعداد 16،088. 36 دلار سهام و 4580. 24 دلار سود سهام نقدی بود.
• 1000 دلار شما در جانسون و جانسون به 40،088. 31 دلار افزایش یافت که از این تعداد 31،521. 17 دلار سهام و 8،567. 14 دلار سود سهام نقدی بود.
• 1000 دلار شما در مک دونالد به 16،092. 36 دلار افزایش یافت که از این تعداد 12. 944. 39 دلار سهام و 3،147. 97 دلار سود سهام نقدی بود.

به طور کلی ، 5000 دلار شما به 126. 937. 61 دلار افزایش یافت ، که از این تعداد 100،555. 71 دلار سهام و 26،381. 90 دلار سود سهام نقدی بود

ارزش زمان پول

شما پول خود را با نسبت های زیادی در این سناریو ضرب کردید. شما این کار را بدون بلند کردن انگشت انجام داده اید یا دوباره به نمونه کارها خود نگاه می کنید ، دقیقاً مثل اینکه صاحب یک صندوق شاخص بوده اید. شما برای ده ها سال کاری نکردید مگر اینکه بگذارید ارزش زمان پول برای شما کار کند.

بخش محاسبه مک دونالد فرض می کند که شما در طول تقسیم سال 2006 هیچ سهام چیپوتل را نگرفتید. در صورت وجود ، بازده ها بسیار بیشتر می شدند.

چگونه می توان برای سرمایه گذاری خرید و نگهداری انتخاب کرد

سهام "کسل کننده" - نوعی که ممکن است هرگز نگاه دوم نکنید - اغلب بهترین ها هستند.

بهترین خرید در دید ساده

شما هنوز هم با وجود از دست دادن نیمی از نمونه کارها خود در ابتدا ، شکوفه 10،000 دلاری خود را تماشا کرده اید ، حتی اگر نیمی از نمونه کارها شما پیچیده باشد ، و نیمی دیگر نیز به هم زد.

سه ویژگی یک برگزاری طولانی مدت بزرگ

سرمایه گذاری های خوب تمایل به ترکیب سه ویژگی دارند: قدرت ، ارزش گذاری و مباشرت. این شرکت های پایدار و با مدیریت به شما کمک می کنند تا به آرامی ثروتمند شوید ، که قابل اطمینان ترین روش برای ایجاد ثروت است.

به دنبال شرکت هایی با رهبری باشید که به نظر می رسد در بهترین منافع سهامداران آنها سرمایه گذاری شده است. شما می خواهید فقط در کسانی که به پول شما احترام می گذارند سرمایه گذاری کنید.

ترفندهای تجارت

تمام سرمایه گذاری ها با میزان مشخصی از ریسک همراه هستند ، اما چند ترفند تجارت می تواند به شما در کاهش قرار گرفتن در معرض و حداکثر سود کمک کند. کلیدهای ساخت یک سبد سهام خوب عبارتند از:

• چسبیدن به سهام شما می دانید
• متنوع کردن
• سرمایه گذاری مجدد سود سهام خود را
• دانستن اینکه چه موقع سهام را بفروشید
• انتخاب وجوهی که باعث انفعال می شود

غذای اصلی

• سرمایه گذاری می تواند ساده باشد. تصمیمات بسیار خوبی ، به درستی ساختار یافته است تا تصمیمات بد را تهیه کند.
• به زمان اجازه دهید تا زخم ها را بهبود بخشید. در مورد آنچه خریداری می کنید ، به ندرت بفروشید و روی شرکتهای واقعی که محصولات یا خدمات واقعی را برای پول نقد واقعی می فروشند ، انتخاب کنید.
• معاملات سهام و زمان بندی بازار جایی نیست که پول واقعی و پایدار تهیه شود.

سوالات متداول (سؤالات متداول)

وقتی سهام می فروشید ، چه کسی آن را خریداری می کند؟

معامله گران متوسط به ندرت می دانند که هنگام فروش آن دقیقاً چه کسی در حال خرید سهام است. شخصی در حال خرید سهام است ، اما این می تواند هر کس دیگری باشد که در بازارها شرکت کند. به عنوان مثال ، این می تواند یک صندوق پرچین ، صندوق بازنشستگی یا فرد دیگری باشد که شما سفارش خرید را در برنامه تلفن خود قرار می دهید.

چه معنایی دارد وقتی یک شرکت سهام خود را خریداری می کند؟

یک شرکت برای افزایش قیمت سهم و ادغام مالکیت سهام را خریداری می کند. با خرید سهام سهام و بازنشستگی آنها ، تعداد کمتری از شرکت سهم بیشتری از شرکت دارند. ارزش این شرکت تغییر نمی کند ، اما سهام کمتری وجود دارد ، بنابراین هر یک سهم بزرگتر در آن شرکت را نشان می دهد.

وقتی شرکتی یک شرکت دیگر را خریداری می کند ، چه اتفاقی برای سهام شما می افتد؟

هنگامی که یک شرکت یک شرکت دیگر را خریداری می کند ، تأثیر آن بر سهامداران موجود بستگی به معامله ای دارد که بین این دو شرکت انجام شده است. اگر این یک خرید تمام نقدی باشد ، سهامداران این شرکت که خریداری می شوند ، پول نقد دریافت می کنند. در شرایط دیگر ، سهامداران ممکن است سهام خود را برای سهام در این شرکت مبادله کنند و این کسب و کار را انجام دهند.